Giornata di aggiustamenti dopo i movimenti eccessivi di ieri, effettuati dalla speculazione di breve termine, sulla scia del dato USA dei prezzi al consumo.
CINA bil comm surplus balzo, exp top aspettative, imp rallentato. M2, prestiti, netta riduzione. Finanz sociali balzo, invest diretti calo – JPN BoJ interventi verbali. Produz e capa rialzo – NZ PMI calo marcato – SING gdp rialzo inferiore – BRAS gdp servizi inv - GER prezzi ingrosso calo ulteriore – SEK prezzi consumi calo oltre – NOK surplus comm meglio – INDIA prezzi consumo rialzo oltre. Produz industr robusta oltre – URSS bil comm surplus rialzo deciso, oltre - FF prezzi consumo calo inferiore, ESP rialzo oltre – CAD permessi costruz netto calo - USA prezzi produz rialzo confermato. Michigan sentiment, aspettative, situazione attuale, consumatori, calo oltre. Giornata di aggiustamenti dopo i movimenti eccessivi di ieri, effettuati dalla speculazione di breve termine, sulla scia del dato USA dei prezzi al consumo. Un rallentamento confermato, a rafforzare le ASPETTATIVE di un taglio TASSI, per il 75pc, a settembre. Un certo rallentamento nelle attese per EU, da maggiori rischi politici, e in UK post-dati migliori, mentre sale probabilità per SEK, da calo inflazione. Movimenti concentrati su vari forex, titoli, con maggiore VOLATILITA’ come anticipato, su YIELDS, YEN, METALLI e PREZIOSI. Colpiti marcatamente BIG TEC, i magnifici7 tra -2/-7pc, NIKKEY -2.8pc, seguiti da S&P e NASDAQ, i piu’ overbought. Balzo YEN, +2pc, dopo vari test sui supporti, effettuati dalla speculazione, che prosegue nella ricerca del livello e dei possibili INTERVENTI BoJ, che restano per il momento sempre verbali. Movimenti che non hanno modificato gli scenari, e che sono in rientro. Poi focus su UTILI societari, con un innesco volatilità a strappi, singolarmente sul titolo in questione, o sul settore, come potenziale odierno sulle BANCHE USA. Per la POLITICA la FF resta in cerca di leader, per la formazione del Governo, che probabilmente avverrà solo dopo le Olimpiadi. BIDEN resta sotto una pressione aumentata per un suo ritiro, con ampie presenze sue mediatiche, in cerca di recupero immagine, ma con ulteriori “GAFFES”. Ieri ha chiamato Zelensky Putin, e Kamala Harris vicepresidente di Putin. Fattore orchestrato a tavolino, per poi arrivare con una “sorpresa eclatante” su nuovo candidato? Vedremo. GEOPOLITICA prosegue, con l’aumento delle tensioni, situazioni critiche, apparentemente nell’indifferenza dei mercati finanziari, tra nuove alleanze, nuovi dati e sanzioni, ritorsioni e blocchi settoriali nel commercio, rafforzamento della “campagna di immagine, propaganda”. OGGI chiusura INDICI con netto calo Nikkej -2.5pc, balzo HK +2.7pc. peso big-tec -2/-5pc, balzo immob 2.7pc, e small cap. leggero rialzo EU-UK-USA, da farma, lusso, telecom, energia, minerari e consumer. Cedono finanziari. YIELDS -3 con CH, JPN, e +4, con UK +9bps. SPREAD cedenti. METALLI, PREZIOSI, in rientro forza, ENERGIA meglio. CRYPTO -2/+2, con timori intatti MtGox, Governo tedesco con liquidazioni. Sulle VALUTE un DOLLARO consolidamento su supporti, EURO sostenuto, area resistenza/trendline. Da dollaro sottotono, cede CHF, NORDICHE, TURK, ASIA, ANGLO, meglio GBP, LATAM ex ARG, EST-EU, RUBLO, YUAN. Balzo YEN, con cedimento parziale, maggiore volatilità. Dai CHARTS calo NIKKEI, NASDAQ, S&P effettuati nel previsto, da overbought estremo, ora area supporti breve. Meglio CINA, fragile EU. bene short DOLL/YEN, pareggiato, e nuova valutazione. Cedimento CHF/cross intatto, graduale, lento.
DATI ECONOMICI:
FONDI bonds/monetari balzo afflussi capitali - PETROLIO +1.0 – GAS +1.0 – COMMODITY +1.0 – METALLI -1.50, ARG -2.50 – EU scandalo EV, dati vendite falsificati sistematicamente, inchiesta – CHF yield 10anni 0.6000. EMS Chemie -6.5 post-dati. Novartis, Avolta +1.0. Clariant, KNagel, Straumann, JBaer, -1.2/-2.0 – UK yield 4.17 – GER yield 2.51. prezzi ingrosso -0.3 e -0.6anno. Auto1 +11pc. Lufthansa prev tagliate, -1.50 – FF yield 3.16, OAT 66. Cpi 0.1 e 2.2anno, inflaz 0.2 e 2.5anno. LVMH +2.0 – ITL yield 3.81. BTP 131. Cucinelli utili +14,7pc – ESP yield 3.27. cpi 0.4 e 3.4anno, inflaz 0.4 e 3.6anno – NL Arcelor, Prosus, +2.6 – SEK cpi -0.1 e 2.6anno da 3.7pc. Ericsson 2trim +u da -costi, licenz, +2.6pc – NOK bil comm 61.7 da 58.4bln. valore riserve petrolio doll 1.691trln, nuovo max – CAD permessi costruz -12.2pc dopo +23.4 aprile - USA yield 2anni 2.51. 10anni 4.21. 30anni 4.42. asta 30anni molto negativa, yield 4.4050 da 4.4030. ppi 0.2 e 2.6anno, core 0.4 e 3.0anno. Michigan aspett inflaz 2.9 da 3.0. situaz attuale 64.1 da 65.9, sentiment 66 da 68.2. aspett 67.2 da 69.6. Nike utili confermati. Delta Air utili robusti, +div. Tesla -9,0, oggi -2.0. WellsFargo +u, JPMorgan utili robusti, top stime, Snow -4.7, AT&T -2.7 - JPN yield 1.0500. capacity 4.1pc, produz industr 3.6pc – CINA bil comm 703.7 da 586.4bln. imp -2.3 da +1.8anno, exp 8.6 da 7.6pc anno. Import acciaio, gomma, soia, petro, carne rallentati. Disastri ambientali 1sem per doll 13bln. Prev tassi inv lunedì. M2 6.2 da 7.0. invest diretti -29.1pc da -28.2. prestiti 8.8pc da 9.3, finanz sociali 3.300 da 2.070bln. Alibaba +3.5 – MACAU Casinos fatturato rallentato, -11pc in 7giorni – NZ PMI 41.1 da 47.2 – SING gdp 2trim 0.4 e 2.9anno – BRAS gdp servizi 0.0 e 0.8anno - INDIA cpi 5.08 da 4.75pc anno. Prod ind 5.90 da 5.0anno - SAUDI Aramco emiss doll 6bln 10-30anni, domanda per 31bln, la 1.a in 3anni.
